CHARLES T. MUNGER


4,5 minute de Finante Personale

Și eu am mare respect față de mentori. Pe cei mai mulți nu i-am întâlnit în viața reală – fiindu-mi deci mentori mai mult pe partea de educație – dar majoritatea provin dintr-un filon comun. Sunt practicieni. Îmi place competența bazată pe experiență, de la sursă.

Unul dintre aceștia este Charles T. Munger. El scrie și vorbește doar despre domeniul în care s-a lansat și căruia i-a rămas fidel. Este partenerul de afaceri al lui Warren Buffett, miliardar ca și el, și vicepreședinte Berkshire Hathaway. Pe nedrept necunoscut în Romania, el îmi mai place și pentru stilul său direct. Uneori prea direct. Dacă nu stați prea bine cu expresiile de cartier s-ar putea să nu apreciați parte din învățăturile lui de mai jos.

El numește „înțelepciune elementară, lumească”, un set de modele mentale încadrate ca o structură care să ajute la rezolvarea problemelor critice de afaceri și finanțe personale.

Iată mai jos câteva citate care îmi plac foarte mult și care mi se par extrem de folositoare, grupate după numele lui Charles Munger, împreună cu unele adnotări ale mele:

 

Nimic nu se face fără efort. Cunoașterea, obținerea competenței numai astfel se obține!

„Pentru a obține ceea ce doriți, trebuie să meritați ceea ce doriți. Lumea nu este încă un loc destul de nebun pentru a recompensa o grămadă de oameni care nu merită. „

– Charles T. Munger

Acum am înțeles de ce turul pantalonilor mei a fost atât de mult timp tocit… Cred că am participat la acest concurs mult prea mult timp. Cu ambele picioare strâns legate…

„Dacă nu înțelegeți această parte a matematicii elementare, dar ușor neintuitivă, matematica elementară a probabilităților și a creșterii compuse și să le introduceți în repertoriul dvs., atunci veți trece printr-o viață lungă ca un om cu un singur picior care participă la un concurs de tras șuturi în c..r”

Charles T. Munger

Și eu aș vrea să știu care sunt greșelile pe care le voi face!

“Tot ce vreau să știu este unde am să mor. Ca să nu merg niciodată acolo!”

Charles T. Munger

Finanțele Personale înseamnă mai mult despre mental decât despre proceduri și randament. Dacă reușim să ne controlăm emoționalul…

„Care este secretul succesului? Un singur cuvânt de răspuns: „rațional”

Charles T. Munger

Nu trebuie neapărat să fii un geniu inovator ca să reușești în cine știe ce domenii neexplorate anterior. De cele mai multe ori  în domeniul realizărilor disciplina urmăririi unui plan surclasează un geniu inovator.

„Eu cred în disciplina de a stăpâni cele mai bune idei și sisteme pe care alte persoane le-au imaginat vreodată. Nu cred că trebuie doar să stau jos și să încerc să visez totul. Nimeni nu este atât de inteligent.”

Charles T. Munger

Nu văd un sens al trăirii unei vieți în privațiuni. Finanțele Personale, prin instrumentele pe care le are, nu trebuie să ajungă acolo încât mentalul, amator al vieții trăite „acum”, să ne autosaboteze. Sunt atâtea zone de unde putem face economii pe care să le punem în investiții, de ce le-am alege exact pe cele care ne colorează viața? De aceea nu cred deloc în modelul renunțării unei cafele – fie și latte – pe zi sau unui gadget la – nu știu!- șase luni. Nu cred într-o strategie pe termen lung bazată pe lipsuri, abțineri și renunțări.

„Cea mai bună armură de bătrânețe este o viață bine petrecută, care o perfecționează”.

Charles T. Munger

Sunt un ferm susținător al ideii existenței unui buffer de cash, o rezervă căreia, acum, nu i-ai dat încă un scop. Am fost ridiculizat online pentru părerea mea că trebuie să ai mereu o rezervă de cash în lichidități în finanțele tale personale. Iată termenii unui multi miliardar:

„Este nevoie de caracter pentru a sta cu toți acei bani și a nu face nimic – pe moment – cu ei. Nu am ajuns acolo unde sunt, mergând după oportunități mediocre. „

Charles T. Munger

Pentru mine a fost un șoc – matematic – citatul acesta de mai jos. Ne arată practic că unele standarde (precum cel cu „primul milion”) sunt nejustificate și incorect setate. Conține în sine o extraordinară veste pentru răbdarea celor care își gestionează banii. Eu am crezut în latura practică a acestei observații (vă spuneam că am mentori cu precădere practicieni…) suficient de mult încât să-mi „sară în ochi” demonstrația pe care o puteți citi în acest articol…

”Prima sută de mii este cea mai mare c..vă” Charles T. Munger

Da, și un miliardar ca Ch. Munger subliniază aceiași mare idee a Finanțelor Personale. Nu randamentul este lucrul cel mai important la o investiție. Ci timpul în care ții banii acolo.

Pe de altă parte acest citat ne ajută – domnilor -să demonstrăm soțiilor când apare interogatoriul, că am fost virgini mult mai mult timp decât cred ele. Problema mea personală este că, după standardele dlui Ch. Munger, am fost virgin și după căsătorie…

”După cum spunea și Warren (Buffett, partenerul lui de afaceri nota mea). Să nu te folosești de creșterea compusă când ești tânăr e ca și când ai amâna sexul pentru bătrânețe…”

Charles Munger

Dl Munger este unul din miliardarii care insistă extrem pe importanța creșterii personale prin citire.

„Dezvoltă-ți latura de auto-învățare pe toată durata vieții prin lectura vorace; cultivă curiozitatea și străduiește-te să devii un pic mai înțelept în fiecare zi. „

Charles T. Munger

Citind cele de mai jos să nu înțelegeți că puteți să vă alegeți un păcat în care să vă distrați dar, dintre toate…

„Invidia este un păcat cu adevărat prost, pentru că este singurul în care nu te-ai putea distra niciodată. Există o mulțime de durere și zero distracție. De ce ai vrea să te dai pe căruciorul ăla?”

Charles T. Munger

Nu știu de ce se vorbește atât de mult doar de planul B. Alfabetul are 26 de litere…

„Dacă ceva este prea greu, mergem spre altceva. Ce ar putea fi mai simplu decât asta?“

Charles T. Munger

Și eu cred că de cele mai multe ori ne dorim ceea ce nu merităm: casa pe care nu o merităm, mașina pe care nu o merităm, concediile pe care nu le merităm etc. Facem credit pentru că – financiar – nu le merităm încă și astfel nesocotim, iată, o lege de fier a naturii…

„Regula de fier a naturii este: primiți numai ce meritați. Dacă vreți să vină furnici, puneți zahăr pe podea. „

Charlie Munger

Nu cred în repetabilitatea modelului „îmi dau demisia de la job și pornesc o afacere.” Cred că exemplele din media sunt mai degrabă excepții, și de aceea și apar în prime – time. Regula este asta: este ok să îți placă jobul, ambianța, beneficiile acelui job. Și chiar dacă nu se întâmplă asta la modul absolut, faptul că ești angajat nu înseamnă în nici un fel că nu poți deveni independent financiar, de exemplu. Nu este nicio garanție nici pentru cel care a optat pentru antreprenoriat…. Partenerul lui Ch Munger, însuși Warren Buffett spune că mai degrabă să nu încerci adâncimea apei cu ambele picioare în același timp. Calea antreprenorială este cea mai rapidă și cea mai sigură. Dar nu este unică. Și nici infailibilă. Angajații au și ei șansa lor și statisticile din cartea „Milionarul de alături” scrisă de Thomas Stanley și William Danko dovedesc cu prisosință asta…

„Cel mai degrabă, secretul îmbogățirii tale se află chiar acum pe biroul tău…”

Charlie Munger

Pentru Robert Kiyosaki cel mai important activ este imobilul scos la închiriere, pentru mine este forța ta de muncă și de creație. Pentru Charles Munger este…

„Să țineți minte că reputația și integritatea sunt cele mai valoroase active – și pot fi pierdute într-un secundă”.

Charles T. Munger

Din nou despre importanța lecturii în devenirea noastră…

„În toată viața mea, nu am cunoscut oameni înțelepți care nu au citit tot timpul – nici unul, zero, nada. Ai fi uimit cât de mult citește Warren – și cât de mult am citit și eu. Copiii mei râd de mine. Ei cred că eu sunt o carte cu ceva picioare care ies din carte.“

Charles T. Munger

Revine tema potrivit căreia în Finanțele Personale nu contează pregătirea școlară sau coeficientul IQ. Iată, condensat un rezumat al cărții „Milionarul de Alături”. Ascultați-l pe dl Munger! E multi miliardar. Știe ce spune!

„O mulțime de oameni cu IQ-uri ridicate sunt investitori groaznici pentru că au temperamente groaznice. Și de aceea spunem că un anumit temperament este mai important decât creierul. Trebuie să păstrați sub control emoțiile iraționale brute. Aveți nevoie de răbdare, disciplină și de capacitatea de a înregistra pierderi și adversități fără a vă înnebuni.

Apoi veți avea nevoie de capacitatea de a nu înnebuni de proporțiile succesului… „

Charles T. Munger

Trebuie să știi ce tip de investiție ți se potrivește. Dacă în filme am văzut că există soldatul universal, nu cunosc să existe și investitorul universal…

„Avem trei coșuri pentru a investi: da, nu, și prea greu de înțeles”.

Charlie Munger

Responsabilitatea nu are jumătăți de măsură…Pentru mine este uluitor cât de mulți oameni deleagă – conștient sau nu –  responsabilitatea gestionării finanțelor lor personale, și prin asta a propriei vieți.

„Un exemplu de sistem cu adevărat responsabil este sistemul folosit de romani când construiau arcade. Tipul care a creat arcada stătea sub ea, în timp ce schela era îndepărtată. În zilele noastre este ca atunci când îți împachetezi propria parașuta.“

Charles T. Munger

Când ai auzit de o investiție sau oportunitate de a face bani despre care vorbește multă lume, mai bine uită…

„Întotdeauna alegeți calea mai puțin bătătorită. E clar că este și mult mai puțin aglomerată!”

Charlie Munger

Charlie Munger este, ca și Warren Buffett, ca și alți mari miliardari, un mare filantrop. Printre altele a semnat și el The Giving Pledge…

„Cel mai bun lucru pe care o ființă umană o poate face este să ajute o altă ființă umană să știe mai mult”.

Charlie Munger

Există modalități prin care facem banii în mod curent, pentru traiul de zi cu zi. Charles Munger ne învață cum facem și banii mari! Se referă la situația în care stai pe cash în așteptarea unei investiții favorabile. Rezerva de cash nu este o prostie!

„Bani mari nu sunt în cumpărare și vânzare. Ci în așteptare.“

Charlie Munger

Perfect este inamicul binelui, parcă așa se mai spune nu? Oare de aceea șefii de promoție se angajează la firma celui care făcea play-listul în cluburi din facultate? Pe de altă parte expresia cheie din citatul de mai jos, pentru mine, este „perioadă lungă de timp…”

„Nu trebuie să fii strălucit! Doar puțin mai înțelept decât ceilalți, în medie, pe o perioadă mai lungă de timp”.

Charlie Munger

Parte și din motivul de mai jos, dar cam pe aceiași idee, în familia mea sunt singurul descendent care nu am mai cerut copiilor (fetelor) lor să fie primele în școală.

„Știind ce nu știi este mai util decât să fii strălucit”.

Charlie Munger

Până să citesc citatul următor consideram mișcarea privind independența financiară un moft. Greșeam! Independența Financiară nu este despre a nu mai munci și a da drumul la o conductă de bani care să ajungă în Bahamas lângă hamacul meu. De remarcat și accentele („disperat…!, pasiune!”)

„Ca și Warren, am avut o pasiune considerabilă de a mă îmbogăți! Dar nu pentru că am vrut Ferrari – ci pentru că am vrut independența. Am vrut-o cu disperare. ”

Charlie Munger

Iată mai jos un rezumat al rezumatelor tuturor tratatelor de finanțe personale:

„Trăiți în limitele veniturilor voastre și economisiți astfel încât să puteți investi. Învățați ce trebuie să învățați. ”

Charlie Munger

În esență, eu văd aici importanța teribilă a procedurilor de urmat în finanțelor noastre personale. Trebuie să ne constituim propriul sistem, cu propriile proceduri.

„Nici cel mai înțelept pilot, indiferent cât de mare este talentul și experiența sa, nu are voie să nu urmărească o listă de verificare”

Charlie Munger

Da, tot despre mental și control emoțional, ca premize ale succesului financiar. Și iarăși dorește să pună accente: atât răbdarea cât și hotărârea sunt „extreme”:

„Cei mai mulți oameni sunt prea agitați, se tem mult prea mult. Succesul înseamnă să fi foarte răbdător, dar hotărât atunci când a sosit timpul. Răbdare extremă combinată cu o hotărâre extremă”.

Charlie Munger

Obsesia de a nu face greșeli este o…greșeală!

„Sub nicio formă nu vei trăi viața pe care ți-o dorești fără a face multe greșeli.”

Charlie Munger

Un fel de mini-tratat despre lucrul bine făcut:

„Întotdeauna fă tot ce poți face, cât mai bine cu putință. Dacă spui că o vei face, termin-o. Nimănui nu-i pasă de scuze.”

Charlie Munger

Mi-a plăcut întotdeauna acest citat. Deși parcă l-am citit, poate o variantă a lui,  ca fiind spus prima dată de Mark Twain…

„Dacă spui adevărul, nu trebuie să îți reții minciunile”

Charlie Munger

Sunt de acord că riscul face parte din orice investiție. Vorbim însă de grade de risc! Dacă totuși cineva spune că riscul e zero…

„Când un tip vă oferă o șansă de a câștiga mulți bani fără niciun risc, nu ascultați restul propoziției. Faceți astfel și vă veți scuti de o mulțime de mizerie. „

Charlie Munger

Nimeni nu este perfect. Dl Munger zice că, totuși, cei care au astfel de tare și nu le corectează, nu prea au nicio șansă.

„Dacă ești leneș și inspiri neîncredere, nu contează la ce ești bun.”

Charlie Munger

Până să citesc acest citat n-am știut că Mozart a fost un cheltuitor compulsiv. Ideea este că și celebritățile sunt supuse aceleiași reguli ale finanțelor personale: întotdeauna cheltuie mai puțin decât câștigi!

„Nu exagerați cu cheltuielile. Și marele Mozart a avut mari probleme cu asta. Dacă Mozart nu a reușit cu acest tip de comportament complet prostesc, nu cred că ar trebui să încerci tu. ”

Charlie Munger

Unul din motto-urile cărții mele „Legile banilor tăi” este acela că „Finanțele Personale sunt …personale!

”Nu există soluție unică!”

Charlie Munger

Nimic nu se face fără sacrificii. Doar că cele cuprinse în expresia care vine din psihologie ”amânarea gratificației” sunt temporare…

„Marile investiții necesită o mulțime de situații în care amâni gratificația.”

Charlie Munger

Fără comentarii! Este exact stilul Charles Munger…

„Cred că lumea își va aminti de mine ca despre un c..r deștept!”

Charlie Munger

Tiberius Margarit SdB


2 comments

  • Am descoperit multe lucruri interesante despre Charles Munger, citind biografia lui Warren Buffett iar asta m-a facut sa pun pe lista si cartea scrisa de Munger. Pacat ca nu e tradusa si in romana.

    Sunt niste lectii de investitii si de viata foarte foate bune.

    Felicitari pentru articol si pentru ca promovezi alte personalitati care au avut rezultate notabile si care ne-au lasat o mostenire atat de valoroasa.

Lasă un răspuns

Adresa ta de email nu va fi publicată. Câmpurile obligatorii sunt marcate cu *